Penunjuk ini terdiri daripada tiga garisan purata bergerak ringkas.
SMA tengah bertempoh 20. Ini adalah garisan utama penunjuk. Ia menunjukkan arah pergerakan harga dan perubahannya. Garisan atas dan bawah membentuk saluran harga penunjuk tersebut.
Bentuk saluran tidak bergantung pada perubahan SMA Tengah dan tidak sentiasa mengulangi pergerakannya. Saluran menunjukkan bagaimana naik turun aset berubah. Ia boleh mengembang dan mengecut.
Jika saluran berkembang, maka naik turun aset telah meningkat. Harganya berubah dengan kuat dan cepat, dan pasaran menunjukkan trend menaik dan menurun. Jika saluran semakin sempit — perubahan telah berkurang. Harga aset hampir tidak berubah, dan trend sisi terbentuk di pasaran. Apabila berdagang dengan trend sisi, ingat bahawa Bollinger Bands mungkin memberikan isyarat yang tidak tepat.
Trend jelas dan trend sisi kerap mengubah satu sama lain, oleh itu saluran Bollinger Bands sentiasa mengecut dan mengembang. Kebanyakan kali harga aset berada di dalam saluran — kira-kira 95%.