Nến đỏ cho thấy rằng giá của tài sản đã giảm trong một khoảng thời gian. Khoảng thời gian này được gọi là khung thời gian. Ví dụ như nếu bạn chọn một giờ làm khung thời gian, mỗi nến sẽ tương ứng với một giờ.
Phần đáy nến tượng trưng cho giá mở của tài sản, trong khi phần trên của nến tượng trưng cho giá đóng của tài sản. Phần bóng bên dưới thể hiện giá được giao dịch thấp nhất của tài sản, và phần bóng ở trên thể hiện giá được giao dịch cao nhất trong khung thời gian cụ thể.
Thỉnh thoảng biểu đồ nến có thể là màu trắng và đen. Trong biểu đồ trắng đen, nến đỏ sẽ được hiển thị thành đen.